Working capital – så frigör du rörelsekapital och stärker likviditeten

Varför working capital är kritiskt just nu

Efterfrågan skiftar snabbt, finansieringskostnader varierar och leverantörsrisken ökar. I den miljön prioriterar framgångsrika organisationer ett proaktivt arbete med working capital för att frigöra likvida medel snabbare än traditionella kostnadsprogram. Målet är att förbättra kassaflödet, öka likviditeten och reducera kapitalbindning. 

Handlingsplan med flera dimensioner

En effektiv handlingsplan för working capital ger överblick över bundet kapital och pekar ut åtgärder med kort återbetalningstid. Fokusera på fyra områden:

• Marknads- och motpartsförståelse: analysera hur kunder och leverantörer påverkas av konjunktur och räntor.
• Procure-to-Pay (P2P): förbättra utflödet genom avtal, villkor och inköpsstrategi.
• Order-to-Cash (O2C): säkra inflödet via betalningsmönster, kreditpolicy och fakturering.
• Lageroptimering: balansera servicenivåer mot kapitalbindning och minska överlager.

Leverantörsledet (P2P): frigör kapital utan att riskera leverans

I leverantörsledet finns ofta snabba vinster: omförhandla betalningsvillkor där det är möjligt, begränsa icke-kritiska inköp och arbeta gemensamt med nyckelleverantörer för att lösa flaskhalsar. Etablera styrning och uppföljning per kategori och leverantör. Ett modernt ERP stödjer processen från beställning till betalning – se exempel i Raindance – affärssystem för ekonomistyrning.

Kundsidan (O2C): snabbare inflöde och lägre kreditrisk

Säkerställ att betalningar kommer in enligt avtalade villkor. Analysera DSO (Days Sales Outstanding) och agera på avvikelser. Förkorta betalningsfrister genom incitament, erbjud digitala betalningsalternativ och överväg fakturabelåning där det är affärsmässigt. Skärp kreditpolicy och rutiner för riskbedömning för att minska kundförluster. Ett integrerat O2C-flöde – från order till betalning – kan hanteras med Raindance.

Lager: minska kapitalbindning utan att tappa servicegrad

I många branscher är lagret den största källan till bundet kapital. Arbeta med DIO (Days Inventory Outstanding), säkerhetslagernivåer och beställningspunkter. Anpassa planering utifrån förändrad efterfrågan och skapa scenarier för olika marknadsutfall. Våra supply chain-rådgivare hjälper till att minska behovet av lager och rörelsekapital genom bättre planering och styrning.

Styrning, KPI:er och kontinuerlig förbättring

Etablera ett styrt arbetssätt med tydliga KPI:er för working capital: DSO, DPO (Days Payables Outstanding) och DIO. Koppla åtgärder till ansvariga och följ upp veckovis. Automatisera rapporteringen och gör nulägesmätningar för att kvantifiera effekten i kassaflödet.

Sammanfattning: snabba effekter, hållbar effekt

Strukturerad hantering av working capital frigör likvida medel snabbt och skapar utrymme för investeringar. Åtgärder i P2P, O2C och lageroptimering kan ofta realiseras redan till nästa faktureringsperiod, samtidigt som de lägger grunden för långsiktig lönsamhet.

FAQ: Working capital

Vad är working capital?

Working capital (rörelsekapital) är skillnaden mellan omsättningstillgångar och kortfristiga skulder. Det visar företagets kortsiktiga finansiella handlingsutrymme och påverkar möjligheten att investera och växa.

Hur förbättrar vi working capital snabbt?

Prioritera fakturering och indrivning (sänk DSO), optimera inköpsvillkor och betalplaner (höj DPO där det är rimligt) och reducera överlager (sänk DIO). Automatisera nyckelflöden i P2P och O2C och följ upp åtgärder veckovis.

Vilka KPI:er följer vi för rörelsekapital?

DSO, DPO, DIO samt kassakonverteringscykeln (CCC). Kombinera KPI:erna med mål per affärsområde och incitament kopplade till kassaflöde.

Hur påverkar en orolig omvärld vårt working capital?

Volatil efterfrågan, prisförändringar och leverantörsrisker ökar behovet av buffertar och snabbare beslut. Därför är löpande scenarioplanering, stark kreditpolicy och nära leverantörssamarbeten centralt.