Dans le domaine des opérations d’investissement, l’administration des actifs institutionnels a longtemps joué le rôle de système d’enregistrement pour le grand livre par actif, le calcul de la valeur liquidative et la production de rapports. Cette approche traditionnelle de l’administration des actifs est toujours importante, mais l’environnement auquel elle s’applique a évolué. Les structures d’investissement se complexifient, la surveillance réglementaire s’intensifie et les attentes en matière de transparence et de supervision vont bien au-delà des rapports de fin de période.

Dans l’ensemble du secteur, des groupes d’investissement se voient contraints d’améliorer leur efficacité tout en gérant une complexité grandissante. Leurs équipes doivent repérer plus rapidement les enjeux, présenter au fur et à mesure des perspectives à des parties prenantes toujours plus nombreuses et maintenir la confiance envers les résultats non seulement lorsque ceux-ci sont finaux, mais également tout au long du processus.

Dans ce contexte, assurer l’exactitude des informations ne suffit plus. Les plateformes de comptabilité par fonds doivent évoluer pour intégrer la visibilité, le contrôle et l’assurance tout au long du cycle de vie opérationnel. Ainsi, les organisations pourront gérer le changement, renforcer la gouvernance et piloter leurs activités en toute confiance.

Un tournant dans les attentes de performance du secteur de la gestion des actifs institutionnels

Le processus de comptabilité des investissements n’est pas devenu obsolète du jour au lendemain. Plusieurs organisations constatent que cela s’est fait progressivement en raison des changements apportés au modèle opérationnel d’origine.

Les plateformes traditionnelles ont été créées avant l’accélération des cycles de capitalisation boursière. La structure des fonds était moins complexe et la validation se faisait généralement une fois le traitement terminé. Avec le temps, des améliorations aux systèmes ont progressivement allongé leur durée de vie, mais la manière de gérer ou superviser les travaux est restée fondamentalement la même.

Les difficultés ont alors commencé à apparaître à mesure que la complexité s’accentuait : flux de travail fragmentés, visibilité en temps réel limitée et contrôles réalisés trop tard dans le processus pour éviter des répercussions ultérieures. Dans bien des cas, les équipes devaient faire des vérifications manuelles, suivre des processus en parallèle et fournir des efforts supplémentaires lors des rapprochements.

Aujourd’hui, la comptabilité des investissements doit aller plus loin que la simple livraison de chiffres justes. Elle doit offrir une visibilité et une assurance en continu, pour permettre aux équipes de surveiller les progrès en temps réel et de gérer les enjeux plus rapidement.

La preuve par l’expérience

Un thème récurrent se dégage lorsque l’on travaille avec des organisations d’investissement et des administrateurs de fonds : les enjeux opérationnels découlent rarement d’un manque de diligence ou d’expertise, mais ils surviennent bien souvent parce que la visibilité et le contrôle sont ajoutés trop tardivement dans le cycle de vie.

En séparant traitement et supervision, les plateformes obligent les organisations à s’appuyer sur des contrôles manuels. En reléguant l’assurance au second plan, ces mêmes plateformes compliquent l’évolution organisationnelle lorsque les structures et les attentes changent. Cette situation finit par fragiliser les entreprises, surtout en cas de changement, d’examen réglementaire ou dans les périodes de croissance opérationnelle.

De l’exactitude en fin de cycle à la confiance de bout en bout

Les attentes ne sont plus les mêmes dans le secteur.

De plus en plus, les opérations d’investissement exigent :

  • une visibilité sur les progrès réalisés pendant l’exécution des travaux;
  • des contrôles appliqués au sein même des flux de travail;
  • l’assurance d’un contrôle continu plutôt qu’épisodique.

La confiance ne se définit plus seulement par la réussite d’une clôture, mais aussi par la capacité à répondre aux questions au fur et à mesure :

  • Comment la capitalisation boursière progresse-t-elle?
  • Quelles exceptions voit-on apparaître?
  • Qu’est-ce qui a changé depuis le dernier examen?
  • Qui a approuvé ce résultat et sur quoi s’est-on basé?

Ce virage transforme le rôle de la plateforme. Non plus limitée à un simple système d’arrière-guichet, elle devient une fonction opérationnelle essentielle accompagnant la prise de décisions éclairées, la gouvernance et la réalisation tout au long du cycle de vie.

Une perspective de l’évolution façonnée par l’expérience

CGI s’est forgé une vision de cette évolution par des décennies de collaboration avec des institutions financières, des sociétés de placement et des administrateurs de fonds dans des environnements opérationnels très variés.

Nous aboutissons toujours à la même conclusion : pour être efficaces, les plateformes doivent s’aligner au fonctionnement réel des gestionnaires d’actifs institutionnels. La gouvernance, les contrôles et la supervision ne doivent pas être considérés comme des enjeux à part; il faut au contraire les intégrer pleinement aux flux de travail quotidiens. Les activités sur la valeur liquidative et la distribution ne doivent pas être isolées, mais coordonnées dans un cycle de vie plus large. L’assurance ne doit pas être uniquement basée sur des vérifications en fin de cycle, mais intégrée au fur et à mesure des travaux.

Soutien aux opérations modernes

CGI Wealth360 Fund Accounting a été conçue spécialement pour refléter les réalités opérationnelles actuelles et futures.

La plateforme est conçue pour gérer des structures complexes impliquant plusieurs actifs et des entités multiples, sans dépendre d’adaptations sur mesure. Avec des configurations flexibles pour la comptabilité, un traitement intégré du grand livre et un registre unifié, on obtient une base qui s’adapte à l’évolution des produits, des modèles de participation et des exigences réglementaires.

La plateforme offre de plus un accès en temps réel aux données de capitalisation boursière, de transaction et d’exploitation. Les équipes ont une meilleure visibilité sur les événements et peuvent s’appuyer sur des tableaux de bord, rapports sur les exceptions et informations par transaction. Elles n’ont plus autant besoin de suivi manuel ni d’enquête tardive.

L’assurance est intégrée directement aux flux de travail opérationnels par la configuration de règles de validation, de seuils de tolérance et des paramètres de notification et détection des exceptions. Les enjeux sont identifiés plus rapidement et en contexte, puis gérés à l’aide de processus de résolution structurés. Les équipes réduisent ainsi le nombre de corrections dans les dernières étapes du cycle, améliorant du même coup la prévisibilité des travaux.

Les activités sur la valeur liquidative et la distribution sont gérées comme des opérations coordonnées grâce à des flux de travail guidés, la planification automatique, le suivi de l’état de préparation et la supervision en temps réel. Résultat : l’exécution est accélérée tout en gardant le contrôle et la traçabilité nécessaires pour une gouvernance et une auditabilité efficaces.

Ces capacités forment un modèle opérationnel différent, conçu pour offrir une confiance totale tout au long du cycle de vie de la comptabilité par fonds.

Bâtie sur notre expérience, conçue pour l’avenir.

La technologie seule ne peut pas être la seule source de confiance pour la comptabilité des investissements. Il nous faut aussi des solutions pensées à partir d’expériences opérationnelles concrètes et intégrant les réalités du marché et de la réglementation.

Forte de sa présence de longue date sur le marché canadien, CGI a une excellente compréhension des exigences locales en matière de fiscalité, de réglementation et de gouvernance. Ses perspectives influencent directement la conception et le déploiement de plateformes de gestion d’actifs institutionnels. Grâce à une architecture Web moderne et un accent sur l’évolution continue, la plateforme CGI Wealth360 Fund Accounting se positionne pour durer.

À mesure que les opérations d’investissement évolueront, les attentes envers les plateformes de gestion d’actifs institutionnels ne feront que croître. Les outils qui intègrent la transparence, le contrôle et l’assurance tout au long du cycle de vie deviendront la nouvelle norme du secteur.

CGI Wealth360 Fund Accounting est une réponse à cette évolution; bâtie sur notre expérience, elle est conçue pour l’avenir.

Pour en savoir plus sur les changements récents apportés à notre plateforme et comment elle soutient les opérations d’investissement, consultez l’aperçu de CGI Wealth360 Fund Accounting ou communiquez avec notre équipe pour poursuivre la discussion.